Marktberichte

Der März-Positionsbericht zeigt folgende Eckwerte:

Die März-Verladungen fallen mit einem Rückgang von fast 16 % deutlich unter dem Vorjahresmonat aus. Allerdings lieferte der März 2023 mit 15 % über Vorjahreswert einen Allzeitrekord, so dass die aktuellen Verladungen im Kontext betrachtet als gut bzw. erwartungsgemäss beurteilt werden. Die Anlieferungen der Erzeuger versiegen langsam, so dass die Ernte 2023 schlussendlich leicht über 2.45 Mia lbs ausfallen dürfte. Anders als bisher fallen aus der laufenden Kampagne 4 % ungeniessbare Ware an, doppelt so viel wie üblich. Damit ist heute 77 % der laufenden Ernte verkauft (Vorjahr: 73 %), der Übertrag dürfte im Bereich von 500-550 Mio lbs ausfallen, eine deutliche Verbesserung zu den 800 Mio lbs aus der Vorsaison.

Die diesjährige Ernte entwickelt sich weiter sehr gut. Nach der Blüte im Februar, die mehrheitlich als überdurchschnittlich beurteilt wird, folgten im März ausgedehnte Niederschläge, die die Pegelstände in Seen und Flüssen deutlich anhoben und im Hochgebirge viel Schnee brachten. Die Bewässerung der Felder wird den Erzeugern damit dieses Jahr keine Sorge bereiten.

Vor diesem Hintergrund partizipieren die Anbieter weiterhin sehr aktiv, wobei die äusserst ungewöhnliche Kaliberverteilung mit sehr viel grossen Kernen den Käufern kleinerer Kaliber verhältnismässig hohe Preise beschert. Der Übergang wird damit für die entsprechenden Sorten und Kaliber anspruchsvoll ausfallen. Kalifornien zeigt nunmehr auch mehr Bereitschaft, gewisse Mengen aus neuer Ernte in die Bücher zu nehmen. Der nächsten Meilensteine stehen am 10. Mai mit der Publikation der April-Verladungen und der Subjektiven Ernteschätzung an.

Die Preise für türkische Aprikosen sind aktuell auf hohem Niveau stabil. Die Bauern halten ihre Lagerbestände noch zurück und beobachten das Wetter in den kommenden Wochen genau…. – das Wetter wird den Markt für Aprikosen bis Mitte Mai am stärksten beeinflussen. In den Tallagen entwickeln sich bereits die ersten kleinen Früchte und aktuell sieht es gut aus. Ein leichter Frost Ende März hat kaum Schäden verursacht. Auch sind bis jetzt keine nennenswerten Schäden aufgrund der „Magnolia disease“ festgestellt worden. April und Mai sind die kritischsten Monate, da die Blüten und die kleinen Fruchtansätze äusserst empfindlich auf Frost und Starkniederschläge reagieren. Die Wetteraussichten für die kommenden 10-15 Tagen in Malatya verzeichnen recht milde Temperaturen. Sollte das Wetter bis Mitte Mai weiter freundlich bleiben bestünde die berechtigte Hoffnung auf eine gute Ernte – und das hätte positiven Einfluss auf die weitere Preisentwicklung.

Der Februar-Positionsbericht zeigt folgende Eckwerte:

Nach 5 Monaten mit starken Verladungen brachte der Februar einen deutlichen Rückgang gegenüber Vorjahr. Obschon aus Kalifornien bereits im Vorfeld die Erwartung einer kleinen Verschnaufpause zu vernehmen war ist nun eine leichte Enttäuschung dennoch nicht zu überhören. Dafür lagen die Verkäufe über dem Vorjahresmonat, was die Situation etwas relativiert. Die Anlieferungen der Erzeuger fielen dünn aus, entsprechend dürfte die Ernte 2023 kaum mehr als 2.45 Mia lbs erbracht haben. Angesichts des überproportional hohen Anteils an unverwertbarer Ware und der guten Verkäufe beunruhigt der deutlich tiefere Auftragsbestand niemanden, dürfte doch aktuell 71 % der Ernte verkauft sein, also rund 3 % mehr als im Vorjahr.

Je nach Region und Sorte ist die Blüte bereits zu Ende, oder aber kurz davor. Trotz vereinzelten mehr oder minder intensiven Wetterereignissen wird die Blüte als gut bis sehr gut beurteilt. Die Bäume haben sehr viele Blüten hervorgebracht, die von den Bienen emsig bestäubt wurden. Grundsätzlich sind damit die Chancen für eine grössere Ernte als in den Vorjahren intakt. Allerdings darf nicht ausgeblendet werden, dass das Potential auch dieses Jahr wiederum durch ausgebliebene Kulturmassnahmen geschmälert wird. Als Spitze des Eisberges sehen wir eine deutliche Zunahme von Farm-Insolvenzen und Grundstücksverkäufen als Folge der unzureichenden Erträge der letzten Jahre. Dies lässt das Ausmass der Not seitens der Erzeuger erahnen und hilft zu verstehen, warum viele Felder trotz guter Bestäubung und ausreichender Bewässerung auch dieses Jahr ihr Potential nicht zur vollen Entfaltungen werden bringen können.

Mit schwindenden Mengen aus laufender Ernte sollten allfällige Deckungslücken bis Ende Jahr nunmehr schleunigst geschlossen werden. Offerten für neue Ernte sollten geprüft werden, sofern verfügbar.

Wir gehen davon aus, dass die Preise für biologische und konventionelle Bananenchips weiter fest tendieren, vielleicht mit einem leichten Trend nach oben.

Dies ist zum Teil auf den Preisanstieg bei Kokosnussöl zurückzuführen. Die Kokosnusspreise sind aufgrund der Knappheit bzw. der erwarteten Knappheit des Rohstoffs gestiegen und der Preis von Bananenchips wird zu etwa 20 % von den Kokos-Ölpreisen bestimmt.

Durch die schwierige Situation rund um den Suez-Kanal und die damit verbundene Umfahrung über das Kap der guten Hoffnung, sind bereits enorme Erhöhungen der Transportkosten im Gange. Hier bewirken die Transportkosten einen Anstieg von 20 – 30 % auf den kg Preis.

Der Januar -Positionsbericht zeigt folgende Eckwerte:

Zum 5. Mal in Folge gelang es Kalifornien, die Mandelverladungen gegenüber dem Vorjahresmonat zu steigern. Während der Inlandabsatz bloss mittelmässig ausfiel brachten erneut starke Exporte einen neuen Allzeit-Monatsrekord. Weil sehr viele Käufer weiterhin von der Hand in den Mund leben notierten auch die Verkäufe sehr gut, so dass sich Kalifornien insgesamt sehr erfreut zeigt.

Überrascht zeigen sich die Marktteilnehmer hinsichtlich der unüblich hohen Anlieferungen der Erzeuger im Januar, die deutlich stärker als in anderen Jahren ausfielen. Aktuell herrscht nun die Annahme vor, die letztjährige Ernte dürfte rund 2.45 Mia lbs erbracht haben. Allerdings ist zu beachten, dass die unverwertbare Menge doppelt so hoch wie üblich liegt, was die geniessbare Menge entsprechend reduziert.

Die diesjährige Blüte steht unmittelbar bevor. Die Ausgangslage ist spannend: Dank mehreren Stürmen mit enormen Niederschlägen sind viele Reservoire derart gut gefüllt, dass gar in Erwartung weiterer Niederschläge vereinzelt Wasser abgelassen werden musste. Die Plantagen sind zwar nach mehreren Jahren mit mittelmässigen Erträgen ausgeruht und damit bereit, starke Erträge zu liefern, aber als Folge der ungünstigen ökonomischen Bedingungen haben viele Erzeuger den Unterhalt reduziert oder gleich ganz ausfallen lassen, was das Potential schmälert. Insbesondere ausgebliebene Kulturmassnahmen nach der letztjährigen Ernte dürften erneut zu einem hohen Befallsdruck führen. Auch die Wetteraussichten sind suboptimal, werden doch bereits gegen Ende dieser Woche weitere Stürme mit heftigen Niederschlägen erwartet.

Mit gut gefüllten Auftragsbüchern und anhaltender Nachfrage erwarten wir eine Fortsetzung des Trends zu leicht festeren Preisen. Eine sehr gute Blüte könnte für die diesjährige Ernte eine gewisse Entlastung bringen, die allerdings - sollte dem dann tatsächlich so sein - erst gegen Ende Jahr zu spüren sein wird.

In den letzten zwei Wochen hat sich der Markt wieder deutlich belebt. Dies ist auf die gute Nachfrage aus dem Nahen Osten und Nordafrika sowie auf das zunehmende Interesse aus Europa zurückzuführen.

Wie alle Produkte, die aus Südostasien kommen, haben auch die Kokosnussproduzenten mit den steigenden Frachtraten und längeren Transitzeiten aufgrund der Probleme am Suezkanal zu kämpfen.

Hinzu kommen Probleme bei der Versorgung mit Rohstoffen (den geschälten Nüssen) und alle Zutaten für einen schwierigen Markt, auf dem die Käufer schnellere Lieferungen wünschen und die Erzeuger Schwierigkeiten haben, rechtzeitig zu liefern. Die nahe gelegenen Positionen (Februar und März) scheinen sowohl in Indonesien als auch auf den Philippinen fast vollständig ausverkauft zu sein.

Ausserdem haben wir eine steigende Nachfrage nach Spot-Ware festgestellt. Da die Ursprungslieferungen jedoch länger auf sich warten lassen, sind die meisten Importeure nicht bereit, ihre Lagerbestände zu verkaufen, sondern ziehen es vor, diese für ihre Stammkunden bereitzuhalten.

Der November-Positionsbericht zeigt folgende Eckwerte:

Im November sehen wir eine Fortsetzung der bisherigen Trends: Die Verladungen liegen erneut über Vorjahr, und die Anlieferungen der Erzeuger liegen weiter darunter. Kalifornien kommentiert die Zahlen als "den Erwartungen entsprechend" und stellt anhand der guten Auftragslage bereits jetzt auch ansprechende Dezember-Verladungen in Aussicht.

Bestätigung sehen wir auch bezüglich der Qualität und der Erträge der laufenden Ernte. Die Insektenschäden über alle Sorten gesehen betragen mit 4.1 % fast das Doppelte des letzten Jahres, und die Anlieferungen haben gegenüber im Vergleich zum Vormonat wohl aufgeholt, werden über schlussendlich doch unter Vorjahr enden. So herrscht aktuell in Kalifornien die Ansicht, die diesjährige Ernte werde schlussendlich auf 2.3 - 2.45 Mia lbs zu stehen kommen und damit die objektive Schätzung von 2.6 Mia lbs klar verfehlen. Sollte dem so sein, wo wäre Stand heute die Ernte bereits zu 50 % verkauft, vor einem Jahr lag dieser Wert bei 45 %.

Einige pikante Details gehen aus den Zahlen allerdings nicht hervor: Zum Einen ist dies der eklatante Mangel an kleinen Kalibern, wobei "klein" Anlass zu Missverständnis bietet: während aktuell Offerten für Ware des Kalibers 18/20 problemlos verfügbar sind, sind bereits 27/30 nur noch sehr knapp verfügbar. Weiter ist der Aufschlag für qualitativ hochwerte Artikel dieses Jahr deutlich grösser als üblich. Und nicht zuletzt und insbesondere für die anspruchsvolle Kundschaft in der Schweiz von Interesse: Einige Erzeuger berichten, die Erträge der Nonpareil seien deutlich unter den Erwartungen ausgefallen, was das Angebot reduziert und die Preise befestigt.

Angesichts dieser Ausgangslage erwarten wir insgesamt stabile bis leicht steigende Preise, mit entsprechenden Vorbehalten für gewisse Sorten, Güteklassen und Kaliber. Wir empfehlen daher, den Bedarf aus laufender Ernte zu prüfen und nötigenfalls zu decken.